<<< назад | зміст | вперед >>>

Соболєва Е.А., Соболєв І.І. Фінансово-економічний аналіз діяльності турфірми

Розділ 1. Роль і місце фінансово-економічного аналізу у системі управління діяльністю туристського підприємства

1.1. Цілі та завдання фінансово-економічного аналізу туристичного підприємства

Істотно расширившаяся відкритість російської економіки призвела до значного посилення вимог, що пред'являються до конкурентоспроможності її галузей, до якісного рівня менеджменту підприємств. Все це справедливо і для підприємств сфери туризму. В сучасних умовах одним з основних напрямків забезпечення високого рівня конкурентоспроможності в туризмі, як і в багатьох інших галузях, є технічне переозброєння матеріальної бази. Це не може бути здійснено без переведення її на якісно інший, більш високий рівень матеріального забезпечення без залучення додаткових фінансових ресурсів та їх раціонального використання в ході реалізації інвестиційних програм.

За період реформування російської економіки кардинальним чином змінилися характер і джерела фінансування, конкретні форми та методи залучення інвестицій, технології роботи з ними. На жаль, різке скорочення централізованих капітальних вкладень в індустрію туризму не було компенсовано порівнянним збільшенням припливу інвестицій, що забезпечуються дією ринкових важелів в економіці Росії. Ситуація ускладнюється ще й тим, що зміна характеру фінансування галузі було здійснено за відсутності необхідної інфраструктури: банків, що займаються інвестуванням у реальний сектор економіки; заставних фондів; страхових компаній та ін

Протягом усього цього часу з тих чи інших причин фінансовий капітал знаходив більш прибуткові і менш ризиковані області свого застосування, ніж підприємства туризму. Однак поряд з об'єктивними причинами, які зумовлюють низьку інвестиційну активність у сфері туризму, на які не представляється можливим впливати з галузевого рівня, існують і суб'єктивні причини, негативний вплив яких може бути подолане в результаті цілеспрямованих дій в рамках вдосконалення системи управління галуззю.

Однією з таких причин, що уповільнюють інвестиційні процеси в туризмі, є відсутність достатньої кількості високопрофесійних фахівців, обізнаних із сучасними методами фінансово-економічного аналізу конкретного туристського підприємства, технологіями інвестування, з урахуванням кредитно-фінансової ситуації в Росії. В даний час ще недостатньо реалізована одна з основних передумов залучення фінансових коштів, що виражається в наявності спеціалістів, здатних використовувати сучасні технології роботи з інвестиціями, а також відповідні адаптовані до конкретних російських умов методології фінансово-економічного аналізу.

Менеджери туристського підприємства, які збираються розширювати свою діяльність і залучати фінансові ресурси, повинні вміти визначати і проводити фінансово-економічну стратегію розвитку на кілька років. Аналіз фінансово-господарського стану підприємства за ряд років (хоча б за три роки) є визначальним при роботі як з російськими, так і з іноземними інвесторами. Навіть при наявності прекрасних ділових пропозицій, що дають в перспективі хороший економічний ефект і мають попит на ринку, серйозні російські та іноземні інвестори не будуть працювати з підприємствами, що мають низькі фінансові показники на поточний момент або негативну тенденцію зміни останніх.

Потенційні інвестори запитують у накреслювали здійснення інвестиційних проектів підприємств завірені аудиторами форми фінансової звітності, що містять дані про наявних активах, виникли зобов'язання, результати фінансово-господарської та іншої діяльності за відповідні періоди. Це є традиційною стандартною процедурою в діяльності банків та інших інвестиційних інститутів. Очевидно, що раціональний підхід до пошуку інвестиційних коштів з боку підприємств, що претендують на їх одержання, повинна припускати можливість оцінки ними того враження, яке справить представлена фінансова звітність на банкірів, позичальників або передбачуваних партнерів, запросили цю інформацію. Однак настільки ж ясно, що для того, щоб встановити це в рамках самої фірми здобувача інвестицій, повинен бути проведений аналіз її фінансової звітності та зроблено оцінку її фінансово-господарського стану як потенційного позичальника. Тобто фахівці туристичного підприємства, відповідальні за залучення додаткових фінансових коштів, повинні бути в змозі здійснювати роботу з фінансовою звітністю та проводити її аналіз методами, схожими з використовуваними представниками фінансового ринку. Це передбачає також, що такі фахівці повинні знати і критерії, на яких базуються аналітики фінансових інститутів при оцінці фінансово-господарського стану підприємств при прийнятті рішень про надання запитуваних ними фінансових коштів. Більш того, перспективні туристичні фірми повинні заздалегідь готувати себе до виходу на ринок фінансових капіталів з метою залучення коштів, необхідних для прискореного розвитку і розширення масштабів діяльності. Це насамперед має передбачати проведення їх фінансово-бухгалтерськими підрозділами такої стратегії, яка в процесі виробничої, господарської і фінансової діяльності могла б забезпечити в порівняно короткі терміни вихід за показниками фінансової звітності на рівень, характерний для фінансово стійких і привабливих для інвесторів підприємств.

Беручи до уваги важливість додаткових фінансових коштів для успішного розвитку галузі туризму, фінансово-економічний аналіз розглядається в даній роботі головним чином як елемент технології їх залучення. На базі умовних даних, типових для підприємств туризму, проілюстрована методика його проведення за ряд років. Використання механізму аналізу фінансово-господарської діяльності для обґрунтування можливості залучення інвестицій є однією з основних його функцій.

Проведення аналізу фінансово-господарської діяльності має величезне практичне значення. І це пояснює той факт, що економічний аналіз є швидше не продуктом економічної теорії, впровадженими в життя, а настійно потребою сфери управління виробництвом і фінансами. Дослідженню різних сторін аналізу фінансово-господарської діяльності в Росії і за кордоном присвячено багато наукових праць. Протягом не одного десятиліття багато вчені і фахівці розробляють і вдосконалюють його методологію і прийоми проведення. І в той же час саме в силу своєї практичної спрямованості, безперервного розвитку та вдосконалення системи управління виробництвом і фінансами підприємства відзначається постійна потреба у розвитку теорії аналізу фінансово-господарської діяльності.

Нижче будуть розглянуті деякі аспекти проведення аналізу фінансово-господарської діяльності з урахуванням накопиченого в цій області досвіду і специфічних особливостей розвитку російської економіки в даний час. При цьому важливо не тільки ознайомитися з методологією та технологією аналізу фінансово-господарської діяльності, але і зрозуміти його внутрішню логіку, навчитися вибирати найбільш доречну в кожному конкретному випадку процедуру його проведення, форми представлення результатів та їх інтерпретації. Останнє особливо важливо, оскільки в спеціальній літературі пропонується безліч прийомів і методів, які використовуються при аналізі фінансово-господарської діяльності, одержуваних показників і розрахункових коефіцієнтів.

Фінансово-господарське становище підприємства, різні аспекти його виробничої, фінансової та інвестиційної діяльності в умовах ринкової економіки з тих чи інших причин цікавлять багатьох суб'єктів економічних та адміністративних відносин. Однак причини, що викликають цей інтерес, а отже, вимоги і завдання, які ці суб'єкти ставлять перед аналізом фінансово-господарської діяльності, можуть істотно розрізнятися. Конкретний зміст процесу аналізу фінансово-господарської діяльності, його часовий період, вимоги до змісту та форми подання використовуваної при аналізі фінансової інформації, набір показників розраховуються все це визначається тим, для кого і з якою метою він (аналіз) здійснюється. В табл. 1.1. наводиться далеко не повний перелік користувачів результатами аналізу фінансово-господарської діяльності (АФХД), а також вказуються деякі цілі та завдання його проведення. Користувачі результатами аналізу фінансово-господарської діяльності поділяються за характером відношення до розглянутого підприємства: внутрішні власники, акціонери, працівники підприємства; зовнішні всі інші користувачі.

Таблиця 1.1